Jak czytać rachunek zysków i strat firmy

Rachunek zysków i strat jest standardowym dokumentem finansowym, który podsumowuje przychody i koszty firmy za określony okres czasu, zwykle jedną czwartą roku podatkowego, jak również cały rok podatkowy. Ważne jest, aby zarówno inwestorzy, jak i menedżerowie firmy mogli czytać i rozumieć ten dokument, aby zrozumieć kondycję finansową firmy. Specjaliści finansowi mają tendencję do oceniania stopnia trudności w czytaniu tego dokumentu jako „przeciętnego” i oczywiście wymagany czas różni się w zależności od wielkości firmy i złożoności dokumentu.

Kluczowe elementy rachunku zysków i strat obejmują:

Przychody ze sprzedaży

Często nazywana „górną linią” oznacza kwotę sprzedaną przez firmę w danym okresie. Gdy występuje więcej niż jedna linia przychodów wykazana powyżej całkowitego przychodu ze sprzedaży, oświadczenie zawiera szczegółowe informacje o tym, które produkty lub usługi są głównymi producentami przychodów.

Koszty sprzedaży

Kwota ta jest tym, co kosztuje firmę wygenerowanie kwoty sprzedaży przedstawionej powyżej w całkowitym przychodzie ze sprzedaży. Należy porównać całkowite koszty z całkowitymi przychodami, ale także przyjrzeć się kosztom każdej linii produktu lub usługi w stosunku do jej przychodów. Koszt sprzedaży jest również znany jako koszt sprzedanych towarów (CGS).

Zysk brutto (strata)

Jest to różnica między przychodami ze sprzedaży a kosztami sprzedaży. Jeśli różnica jest dodatnia, firma osiąga zysk. Odwrotnie, różnica ujemna to strata, która jest pokazana w nawiasach jako (Strata).

Koszty ogólne i administracyjne lub G&A

Są to koszty związane z prowadzeniem firmy w przeciwieństwie do kosztów produkcji lub zakupu produktów (tj. Koszt sprzedanych towarów). Koszty te powinny być ściśle monitorowane i utrzymywane na możliwie najniższym poziomie.

Koszty sprzedaży i marketingu

Są to koszty niezwiązane bezpośrednio z produkcją produktu lub usługi do sprzedaży. Chociaż ważne jest, aby promować swój produkt lub usługę, koszty te nie są konieczne do funkcjonowania firmy i powinny być monitorowane i porównywane (często) z wydatkami innych firm (o podobnych lub tych samych produktach).

Wydatki na badania i rozwój (R&D)

Jest to część dochodu firmy, która jest reinwestowana w biznes, aby znaleźć i opracować nowe produkty. Ta liczba wskazuje, jak bardzo zarząd ceni sobie określoną innowację. Jeśli spojrzysz na to, czy liczba ta wzrasta lub spada z roku na rok, możesz ocenić innowacyjność produktu.

Dochód operacyjny

To jest to, co pozostało po odjęciu wszystkich kosztów operacyjnych z zysku brutto firmy.

Dochód przed opodatkowaniem

Po odjęciu wszelkich odsetek zapłaconych od niespłaconego zadłużenia z łącznego dochodu operacyjnego pozostaje Ci dochód przed opodatkowaniem. Jest to kwota, którą firma będzie musiała zapłacić od podatków.

Podatki

Jest to kwota, którą firma zapłaciła (lub spodziewa się zapłacić) w podatkach za dany okres. Obejmuje wszystkie podatki do wszystkich jurysdykcji.

Dochód netto z działalności kontynuowanej

Po odjęciu podatków od dochodu, zysk netto jest tym, z czym firma pozostaje. Ta liczba jest równoważna wynagrodzeniu pracownika za mieszkanie.

Marża zysku

Różni się to w zależności od branży, ale jest dobrym sposobem na porównanie podobnych firm, zarówno z perspektywy inwestycji, jak i analizy porównawczej. Możesz zobaczyć tę liczbę jako podobną do stopy procentowej uzyskiwanej z inwestycji. 5-6% pokazane przez tę firmę jest uważane za niskie dla producenta i gwarantuje jego zbadanie.

Zdarzenia jednorazowe

Jest to koszt wszelkich jednorazowych wydatków, takich jak restrukturyzacja przedsiębiorstwa, poważny zwolnienie z pracy lub niezwrócona strata poszkodowana. Są one pokazane w osobnym wierszu, aby zapobiec pomyleniu z powyższym rysunkiem.

Dochód netto

To jest to, co firma opuściła po odjęciu wszystkich wydatków od całkowitych przychodów. Jeśli różnica jest dodatnia, to zysk. Ujemna różnica to strata i jest wyświetlana w nawiasach. Aby firma zachowała zdrowie i pozostała w biznesie, liczba ta musi być pozytywna przez większość czasu. Firmy nastawione na zysk starają się, aby ich numer dochodu netto był jak najbardziej pozytywny.

Dywidendy dla akcjonariuszy

Spółki wypłacają dywidendy akcjonariuszom, którzy są właścicielami części spółki. Jeśli w zgłoszonym okresie wypłacono jakiekolwiek dywidendy, są one zgłaszane w tej linii. Mogą to być dywidendy wypłacane zwykłym akcjonariuszom, uprzywilejowanym akcjonariuszom lub innym inwestorom. Dywidendy są zazwyczaj wypłacane tylko raz w roku.

Dochód netto dostępny dla akcjonariuszy

To jest „dolna linia”. To są pieniądze, które firma opuściła na koniec danego okresu. Jest on przeznaczony na przyszłe potrzeby, zainwestowane jako kierownictwo zarządu lub zwrócone inwestorom w przyszłości.